你需要“理财工作室”?

（文 / 李鹏）

个人理财工作室

9月中旬，广东某建行的何飞面临选择。何飞今年刚从某财经大学毕业，新员工培训期间，何飞被告知，这家建行准备把一批新来的大学生培养成个人理财顾问。

要不要成为个人理财员，何飞还在犹豫，因为在大学期间，他不知道银行还有个人理财服务，学校里也没有这方面的专业课。

与彷徨的何飞不同，只有25岁的杨韶敏已经是个资深理财员。今年6月16日，工行上海分行成立了以杨韶敏、钱隽等6位优秀理财员命名的“个人理财工作室”。杨韶敏说：“我们工作室现在有7个人，常来常往的客户有200多个，其中50多个是比较好的客户。”

1998年，干了5年储蓄的杨韶敏被调到理财中心从事理财咨询。1997年12月12日，工商银行在上海率先提供理财服务，但前两年个人理财宣传的力度比实效要大得多。尽管一开始主要业务是咨询，但杨韶敏和她年轻的同事因为来自会计、储蓄等不同部门，缺乏设计理财方案的经验，很多问题常常答不上来。但经过两年的磨练，杨韶敏理财工作室开始找到理财的感觉，可以为客户度身定做最适合的理财方案。

上海人以精明著称，将理财业务开展得自然像模像样，在全国各地，银行纷纷在营业厅里挂起个人理财服务的牌子，但大多不过是刚刚起步的简单业务咨询，甚至不过是各个营业窗口的讲解员。

储蓄不再是唯一的理财的方式（马罗 摄/BizFoto）

除了银行，房地产商、证券公司、保险公司等相继推出不同类型的个人理财服务，其最直接的动力是全国的个人存款总量已经超过公款存款。随着各种投资方式的多样化，储蓄不再是惟一的理财方式，个人手中掌握的财富，需要找到合适的资产组合。为此，财智、用友等推出各种理财分析软件，金融街、PA18等定位为专门的个人理财网站开始提供个性化服务，这些公司宣称：“用户只要输入个人和家庭收入、家庭情况、近期内的开支情况、临时费用等，就能为用户度身定制一套稳健、安全的理财方案。”

证券市场的理财专家更让人不敢轻信。《金融时报》权威数据表明：1998年度，在证券投资中散户投资者80％以上处于持平或亏损状态，迷惑的散户更是期望有高人指点迷津。《超级理财圣经》詹姆士·乔金森在加州与人合伙成立一家财务规划公司，并主编一份讨论个人理财方面的全国性月刊。在他看来，成功的理财有几大基本守则：保留收入的一成；不要赔钱破财；了解复利计息的效果；每年持续存款；愿意承担风险；以逸待劳长期投资。

詹姆士在所著的《超级理财圣经》中，提供一个投资股票的公式——100减去目前的年龄，如果你现在60岁，你可以将资金的40﹪投资到股市或股票基金，如果你是30岁，这一比例是70％。

免费理财为什么?

杨韶敏每天需要和客户进行大量的沟通，了解客户的年龄、工作状况、风险接受能力等等，并根据这些信息为客户在储蓄、债券、基金、股市、汇市、保险、置业等方面做出综合谋划。杨说：“我们相当于客户的经理人，但我们目前是免费的，不收佣金，因为金融业务还有分业经营的严格限制，我们的很多方案只是建议而已，没有办法帮客户实际操作，并给他一个很明确的回报，这种状况还不适合收费。”

免费有免费的道理，工行上海分行综合科的孙卫东说：“银行相当于出售各种金融产品的商店，理财员的服务就相当于导购员。”银行的目的是吸引和留住客户，个人理财业务不过是新的市场营销策略。

杨韶敏承认需要在银行和客户的利益之间找到利益平衡，但自己能做到从客户利益考虑，“从他的利益出发，他就会完全信任你。我今天做的第一笔业务可能不是我的，但如果赢得了客户信任，他以后肯定会再找我，他的第二笔业务，第三笔业务可能都是我的”。对国内的个人理财热，万事达卡国际组织中国区总经理韩巍强先生认为“这是个良好的开端”。韩先生有一部分收入在国外，他将这笔收入直接委托给投资公司，“他们提出建议，我做决定，我会告诉他们一个适当的投资比例，他们收取一定费用，透明度很高。”据韩先生介绍，国外由于金融产品琳琅满目，个人理财的方式有很多，可以交给投资公司，可以投入各种基金，当然你也可以自己打点，如果你足够精明。

在韩先生看来，理财可大可小，即使是一张信用卡，都有文章可做，“在国外，你可以每个月从信用卡里透支，只要你在一个月的免息期内补上，你就可以始终花银行的无息贷款。”而某网站的技术总监宋强对这样的理财窍门很感兴趣，但他觉得并不需要外请理财员。他每个月事先计算好支出，日常消费时用不同的信用卡，为了增强自己的理财能力，专门买了《完全傻瓜手册——教你轻松致富》，但他觉得受益匪浅的同时也觉得其中经验在中国并不实用，“钱总是不够多”。

《超级理财圣经》

詹姆士·乔金森在加州与人合伙成立一家财务规划公司，并主编一份讨论个人理财方面的全国性月刊。在他看来，成功的理财有几大基本守则：保留收入的一成；不要赔钱破财；了解复利计息的效果；每年持续存款；愿意承担风险；以逸待劳长期投资。

詹姆士在所著的《超级理财圣经》中，提供一个投资股票的公式——100减去目前的年龄，如果你现在60岁，你可以将资金的40﹪投资到股市或股票基金，如果你是30岁，这一比例是70％。

《完全傻瓜手册》

拉瑞·瓦斯科卡是Waschka投资公司的顾问师，该公司为340名客户操作超过7500万美元的资产，但他说：“要达到财务上的成功，你必须掌控你的财务且参与其中——没有谁比你自己更关心你的财富。”为此，拉瑞写了本《完全傻瓜手册——教你轻松致富》，宣称“即使你不是专业人士，你也可以根据他的方法轻松致富”。

拉瑞甚至列出了十项投资组合管理战术。1．利率战术。你认为利率在未来12到18个月会如何?如果会跌，就投资长期的债券；2．恐慌失措的循环战术。股市上，“市场先生”总是或涨或跌，你可以采用“市场先生”相反的循环战术——选择别人最怕的投资，当然，这需要你有足够的胆量和信念；3．产业和国家成长战术。寻找产业或国家早期或新一波成长的机会；4．经济循环战术。当预测到经济将要从萎缩趋向扩张，你应该买进股票——即使经济持续地没有起色；5．市场循环战术。你需要衡量市场的价格与公司的盈亏之间的变化；6．人口统计学的战术。人口统计学影响市场的能力超过了大部分人的了解，“婴儿潮人士”会带来强劲的经济；7．资讯间隔战术。资讯间隔指有新闻效益的事件发生和大众都知道此事的时间差，间隔越大，获利的潜力就越大；8．技术间隔战术。技术间隔指今日所能获得的最佳科技和目前所能使用的技术之间的间隔，间隔越大，获利潜力就越大；9．无效率市场间隔战术。无效率市场间隔就是衡量无效率的程度，你所要做的是找到市场上不正确的资讯；10．每周十大战术。注意每周十大杰出股票或基金，然后发现相似的股票或基金。

狱中的银行家

安迪·杜弗伦是新英格兰的一位银行家，因为被认为是杀死妻子的凶手而误判无期徒刑。在肖申克监狱，安迪的经历富有戏剧性：狱警海利继承了一笔3．5万美元的遗产，但他不想交税，安迪让他采取了合法的避税手段_将钱赠给妻子。从此，凭借其理财专长，安迪很快成了肖申克乃至周围监狱所有狱警的理财顾问，帮他们申请教育基金、填报税单等，主要是帮这些警察合法的避税。直到后来，安迪开始替受贿的典狱长洗黑钱。利用这些做掩护，安迪挖了20年地道后最终逃出囹圄。

安迪是电影《肖申克的救赎》的主角，西方典型的个人英雄主义形象。安迪理财有术给人留下深刻印象，凭借这个“手艺”，安迪在狱中赢得尊严与机会，因为即使最凶恶的狱警也不会和自己的钱财过不去。

能将自己的收入最大化，支出最小化，合理安排财富，这无疑是一件令人愉快的事。像安迪那样可以在各种制度安排中找出漏洞，合法或不合法地让财富增值的人凤毛麟角。对于大多数人来说，指望超人帮自己理财是一种奢望。