消费·理财（417）

封基大红包

曾让持有人“流血又流泪”的封闭基金，现在终于捧出激动人心的“年终贺礼”。2006年，封闭式基金平均收益率已经超过150%，净值平均增长幅度达到每份0.92元。填补掉往年的净值损失和分红以后，目前的单位净值平均在1.5元左右。收益率远超过上证指数、深圳综指、沪深300等指数的年涨幅，可谓“收获之年”。

据统计，去年第三季度封闭式基金的年末已实现收益总额至少在每份0.212元以上。以年末812亿份的行业份额计算，封闭式基金的可分红总额将至少达到150亿元以上。每份0.212元的数据还是很保守的预期。最新预计是，封闭式基金今年末明年初的分红总额将不会低于251.8亿元。即平均每单位封闭式基金分红0.31元。如果属实，那么一只1.5元价格的大盘封闭式基金，折价率将由此上升8%～10%。由此，封闭式基金有可能就此再度掀起一场“分红行情”。■

道光帝的节俭癖

节流就是开源，家庭主妇的柴米油盐账本中，处处都有节流窍门。如节电，时下流行的洗碗机、家用电器、电动按摩器、电动减肥仪都是耗电大户，费钱、费电、费空间！比如冰箱，温控调节器就是省电的关键，冬季扭至1，夏季扭至4，疏于打理的家庭温控调节器常年置于3的位置。空调是极其耗电的家电，但也是在南方生活不可少的一项必须支出，用空调时，让出风口向上吹，因为冷气比空气重，易下沉，自然也就会制冷较快，省电。

省水的关键在于选用老式的旋转式水龙头，其优点在于要扭几圈才能将水开到最大。至于循环用水都是老生常谈，不在此赘述。省房租也有好办法，租个三室一厅，再分租出去，自己睡阳台，平时活动在客厅，不仅不用自己给房租，每月还净赚。

不过，过分节俭使人想起了“道光帝的节俭癖”，这个皇帝的主要时间花在了研究一个鸡蛋要多少银子，和“知心”大臣交流怎么省钱，终日只想节流不想开源，把一个国家都断送。理财的关键也是以人为本，节俭到睡阳台的地步，也就失去了理财的本义。■

个税抵扣

香港地区个税税率是2%～15%，新加坡2%～28%，马来西亚1%～29%，加拿大是17%～29%，美国是15%～33%。当然也有高的，如德国最高48.5%、荷兰最高53%、澳大利亚最高达47%、韩国和日本最高50%。我国最高个人所得税率是45%，世界上仅仅几个国家才有这么高。连税务局也说，我国的税率属于中等偏上水平。既然中等偏上了，不妨看看国外缴了税是否能得到政府的“照顾”。

美国也有高税率，但是高税率一般很少有人会适用。只要巨富的钱不从股市、企业拿钱出来，税务局甭想抽到税。他们只能从实际收入抽税，这实际收入还有许多抵扣优惠。工薪阶层，20%～30%的税是少不了的。当然，也可享受许多抵扣优惠。在美国，为了防止失业、投资失败等时候多交了税，每年年底可申请退税，比如失业了两个月，可退两个月个人所得税。缴了税后，联邦政府每年会寄一个表，如果你交满个税信用40点，59岁后你每个月能从国家领1000多美元，而挣够这40点的信用并不是难事。■

年终奖文化

发放年终奖显然不是老板们的自愿行为，而是一种文化，是一种约定俗成的习惯。在日本，因为员工在企业中工作时间比较长，形成了深厚的人际关系网络，想要把住员工的嘴并不容易，所以大部分企业就干脆实行透明化的发放，当然，一般来说数额差距也不会太大。很多企业都是多发6个月薪水当年终奖，也有企业在寻求创新，除每6个月发半年奖、年终奖外，每年4月还会再发一次奖金，不发给员工本人，而是发给员工的太太，称之为“太太奖金”。

日本年终奖是普惠制，美国则是区别对待，年终奖一般发给中层以上员工，中层年终奖的数额为年薪的5%到10%，高层在50%甚至更高。上市公司96%都有奖金，但一般私人公司只有70%有奖金。

华尔街的奖金疯狂，高盛集团刚刚宣布，2006年支付员工的工资、奖金和福利创下164亿美元的历史最高纪录，上涨40%。■

盗抢险变主险

传统的盗抢险都是以附加险的形式出现，车主必须先投保车损险等基本险。因为是“附加”，给人的感觉是可有可无，很多人干脆不上。保险公司的数据显示，盗抢险投保率不到25%。

三种车被盗风险较大，一种是两年以内的新车;二是防盗性能比较差、价格较低、容易销赃的车辆，如桑塔纳、捷达等车型，还有北京2020系列越野车、微型小客车和小货车;三是防盗性能好、价格高的车辆，如本田、凌志、奔驰、宝马等高档车型，容易销赃。上述车辆最好保险。费率方面，为吸引参保，不少公司开始以主险形式销售盗抢险，以捷达车为例，投保车损险再附加盗抢险，保费合计为2280元;单独投保盗抢险，保费为980元，可以节省上千元。参保前，最好使汽车更防盗，以减少费率，一辆车装有电子防盗装置且有固定停车位，盗抢险费率会下浮。■

助涨助跌

回顾世界主要股市在股指期货推出后股指的走势来看，大致可以分为三种类型:第一种是持续上涨型，以美国、英国、德国和我国香港比较典型。以美国标准普尔500为标的的股指期货在1982年4月上市，标准普尔500指数在随后保持了近18年左右的持续上涨，一直延续到2000年，从最初的100多点上涨到1500多点。我国的香港地区也在1986年5月推出香港恒生股指期货，恒生指数也从当初的不到2000点一路走高，在1997年左右接近16000点。第二种类型是先涨后跌型，典型代表是日本，1988年9月3日推出，以日经225指数为标的的股指期货，随后日经225指数加速上涨，从27000点附近快速上涨，1990年时最高接近40000点，但自此开始大幅回落，跌势一直延续到2004年，经过14年的下跌后，一度回到10000点以内。第三种是快速下跌型，典型代表是韩国。1996年5月推出，KOSPI指数从推出之初的900点附近快速下跌，到1998年下半年一度跌到300点附近。

股指期货不过是“助涨助跌”。■

储蓄账户

家庭理财从储蓄账户开始，在欧洲，许多家庭都使用诸如人寿保险、住房储蓄计划及大众储蓄计划等众多方式开户存款。具体说可以开立诸如A种储蓄、蓝本储蓄、高德维储蓄、青年储蓄、大众储蓄。这些账户全都可以提款，存取方便，免收手续费。

不同的账户利率有差异，在决定取钱时，利率是最重要的参考因素。活期户头是所有储蓄的“收发室”，长期以来各金融机构都不给予它利息。近期，一些银行试行“活期也有息”，但息金很低，现金首先从这里支取。其次可从住房储蓄册里取钱，它的净利率只有1.35%。第三位可以考虑取款的是A种储蓄、蓝本储蓄、高德维储蓄，它们的利率都是2.25%;最后是大众储蓄，利率是3.25%。储蓄取款外，人寿保险金也可以用，但千万不要轻举妄动，按规定只有接受8年冻结期之后，才能享受全额免税的优惠。提出的款并不涉及全部资金及其利息，本金部分始终可以享受免税。■ 消费 理财